Observación dorada: la especulación conduce a burbujas de mercado.DeFi debe continuar optimizándose si quiere ir más allá

Golden Finance Blockchain, 26 de agosto El valor total de las posiciones bloqueadas de DeFi superó los 8 mil millones de dólares estadounidenses, el volumen de transacciones de Ethereum se acerca al nivel de 2018 y la tarifa del gas también alcanzó un récord. No parece haber los más mínimos signos de debilitamiento. Pero aunque la industria de DeFi tiene buenas perspectivas de desarrollo a largo plazo, el mercado actual todavía está impulsado por el "bombo". No importa desde qué punto de vista, DeFi parece una burbuja.

Podemos ver que aunque el número de usuarios de DeFi está creciendo rápidamente, el número relativo sigue siendo muy pequeño. Todo el mercado está dominado principalmente por ballenas gigantes y especuladores que se atreven a correr riesgos. En realidad, es la industria de la cadena de bloques la que puede subvertir la tradición. economía grandes empresas en este campo.

Entonces, ¿por qué atrajo a tantos especuladores para ingresar al mercado y qué actividades realizaron estas ballenas gigantes y especuladores para obtener grandes ganancias?

Transmisión de datos de minería de Jinse Finance | El poder de cómputo de la red BCH aumentó un 5,78% hoy: Jinse Finance informó que, según los datos de Spider Mining Pool:

El poder de cómputo de la red BTC es 113.357EH/s, la dificultad de minería es 13.73T, la altura actual del bloque es 634796 y el ingreso teórico es 0.00000928/T/día.

La potencia informática de toda la red ETH es de 182,948TH/s, la dificultad de extracción es de 2286,68T, la altura del bloque actual es de 10267362 y el ingreso teórico es de 0,00800816/100MH/día.

La potencia informática de la red BSV es 1.785EH/s, la dificultad de extracción es 0.25T, la altura actual del bloque es 639399 y el ingreso teórico es 0.00050431/T/día.

La potencia informática de la red BCH es 2.764EH/s, la dificultad de extracción es 0.39T, la altura actual del bloque es 639624 y el ingreso teórico es 0.00032556/T/día. [2020/6/15]

Lo primero que tengo que mencionar es el préstamo y préstamo de DeFi. La plataforma de préstamos más madura en el campo de los préstamos DeFi es Compound, que permite a los usuarios bloquear garantías como ETH y luego adquirir otros activos simbólicos. El límite superior de activos simbólicos que los usuarios pueden obtener depende de la garantía. Este concepto de garantía excesiva ha llevado a una reducción significativa en el rango de posibles casos de uso para los prestatarios, por lo que pedir prestado en el espacio DeFi en esta etapa es básicamente especulación a corto plazo, como transacciones apalancadas.

Golden Relativity | Andy: El valor de Filecoi radica en dos aspectos: tecnología y ecología: En la transmisión en vivo del episodio final de la serie Filecoin de Golden Relativity realizada hoy, sobre la pregunta "¿Dónde está el valor de Filecoin", Andy Él de Hashpower dijo: En la actualidad, el valor de Filecoin se siente personalmente en dos aspectos: tecnología y ecología. Técnicamente, el valor técnico de la red Filecoin es relativamente alto y se utilizan muchas tecnologías de vanguardia, incluidas pruebas de conocimiento cero, canales de pago y transacciones entre cadenas. Es una red de almacenamiento descentralizada que convierte el almacenamiento en la nube en un mercado algorítmico. Su eficiencia minera es directamente proporcional a la actividad de almacenamiento, brindando servicios útiles a los clientes. Obtenga tokens por proporcionar espacio de almacenamiento a los usuarios cuando sus datos se almacenen y recuperen. Filecoin también tiene cierto valor ecológico en la actualidad. Desde la perspectiva de la ecología técnica, debido a que IPFS es de código abierto, requiere que muchos equipos se unan indirectamente a la construcción y utiliza completamente los métodos de promoción populares y los modelos comerciales de la comunidad de código abierto. Desde un punto de vista comercial, en términos de marketing y otros aspectos de Filecoin, muchos equipos de almacenamiento distribuido se han abierto paso en la organización y se han unido al equipo de Filecoin directa o indirectamente, y están constantemente promoviendo el proyecto Filecoin. La construcción ecológica comunitaria de Filecoin es relativamente completa. Desde la perspectiva de toda la inversión en blockchain, la creación de comunidades es una parte muy importante y muchas comunidades dedicadas se han reunido en Filecoin. Y muchos fabricantes de máquinas de minería también se han unido al proyecto Filecoin. Estos ecosistemas se han condensado gradualmente y han formado un consenso de que son optimistas sobre Filecoin. [2020/5/21]

Dado que los protocolos DeFi son esencialmente contratos inteligentes, estos protocolos no saben quiénes son los usuarios, por lo que muchas plataformas DeFi optan por utilizar una política de préstamo con garantía excesiva, lo que puede garantizar que no sufrirán pérdidas durante las fluctuaciones de los precios del mercado. No solo eso, aunque se brinda una gran cantidad de incentivos, la liquidez de DeFi aún es muy limitada, junto con las altas tarifas de transacción, todo el entorno del mercado en realidad no es muy amigable para los inversores institucionales y minoristas. Se puede decir que la liquidez de este nicho de mercado de DeFi aún no es suficiente para respaldar las actividades institucionales. Además, las costosas tarifas de transacción de Ethereum impiden que muchos jugadores minoristas que poseen pequeñas cantidades de criptomonedas ingresen al mercado DeFi.

Golden Finance informó en exclusiva que Liao Xiang, el fundador de Bit Gold, respondió una vez más al ataque de doble gasto: al aumentar temporalmente el número de confirmaciones a más de 20 veces, el ataque ha sido invalidado: Golden Finance informó en exclusiva que Liao Xiang , el fundador de Bit Gold, respondió una vez más al ataque de doble gasto: "Primero que nada: agradecer a la comunidad por su apoyo al proyecto Bit Gold BTG;

En segundo lugar, Bitcoin Gold es un proyecto de código abierto sin fines de lucro, y el mecanismo POW tiene la posibilidad de ser atacado por el 51 % El equipo de desarrollo, los mineros honestos, los intercambios y los tenedores de divisas deben cooperar estrechamente;

Nuevamente: después de que ocurrió el doble gasto, el equipo detectó rápidamente los datos, trabajó en estrecha colaboración con los intercambios y aumentó temporalmente la cantidad de confirmaciones a más de 20, lo que anuló el ataque. El equipo ha estado trabajando en la actualización del algoritmo de minería desde abril y está implementando la actualización del algoritmo de minería para eliminar técnicamente por completo el 51 % de los ataques; el 51 % de los ataques son actos delictivos. El equipo está trabajando con los principales intercambios para recopilar pruebas. Primero coopera con el FBI.

Al final, este ataque fue el primer ataque exitoso del 51%. Destacar la importancia de los mineros descentralizados para la ecología. Sólo eliminando técnicamente la posibilidad de hacer el mal es posible combatir completamente el crimen. El equipo de BitGold utilizará nuestros esfuerzos e innovaciones para realizar exploraciones beneficiosas para toda la comunidad, y invitamos a más personas a unirse. Trabaja duro por una ecología más próspera. Los detalles detallados y el análisis se darán a conocer más adelante. Gracias de nuevo por vuestro apoyo. "[2018/5/24]

Y los préstamos DeFi son como un "proxy" para los ingresos fijos de los inversores. Los usuarios pueden prestar tokens ETH en plataformas como Compound o Aave, y luego prestar los fondos a otros para ganar intereses. En comparación con las cuentas de ahorro tradicionales de alto rendimiento, las ganancias de rendimiento anual (APY) proporcionadas en las plataformas DeFi son más sustanciales. Además, las plataformas DeFi como Compound también incentivarán a los usuarios mediante la asignación de tokens de gobernanza COMP. En circunstancias normales, la tasa de rendimiento anual incluidos los incentivos de token COMP pueden estar cerca del 6%. Más importante aún, la tasa de interés del préstamo en DeFi proviene de las necesidades de los comerciantes de márgenes y los arbitrajistas, y los préstamos generalmente requieren una hipoteca que bloquea el 150% del tamaño del préstamo. Por lo tanto, aparte de la especulación a corto plazo, en realidad no hay mucho para intente pedir prestados fondos a través de la importancia de DeFi.

Informe en vivo de Jinse Finance Huobi Capital Hou Lin: Invertir en la mejora de la cadena de bloques espera atraer talentos de todo el mundo: Informe en vivo de Jinse Finance, en la Conferencia de Mil Personas del Festival Blockchain de Vietnam celebrada por Huobi Pro, el Gerente de Inversiones de Huobi Capital, Hou Lin, presentó a Huobi Capital también dijo: Huobi Capital tiene cuatro características, una es la participación de los miembros del ecosistema Huobi, la otra es que se una una serie de emprendedores, la tercera es que le gusta leer libros blancos y la cuarta es trabajar a nivel mundial. Además, al invertir en la mejora de la cadena de bloques, el capital puede proporcionar un diseño de protocolo de infraestructura de moneda programable innovador y también puede proporcionar la capa base para redes descentralizadas y la capa base para aplicaciones descentralizadas para conectar a los usuarios. Además, también expresó su deseo de atraer más talentos. [2018/5/24]

Vale la pena mencionar que algunos participantes de la industria de blockchain esperan expandir el alcance de los servicios de préstamo de DeFi a aplicaciones del mundo real, como crédito comercial y crédito al consumo. Sin embargo, esta área aún se encuentra en la etapa exploratoria por ahora, y es poco probable que veamos algún progreso significativo, al menos en el ciclo de mercado actual.

Informe en vivo de Jinse Finance Director de productos del Servicio de información crediticia de valores de China: Los contratos inteligentes ayudan a los financiadores a definir reglas de fijación de precios: Informe en vivo de Jinse Finance, en el Foro de 100 personas de New Finance, Zhang Zhe, Director de productos del Servicio de información crediticia de valores de China, dijo que el valor de la aplicación de contratos inteligentes, para resolver algunos problemas reales que deben resolverse, a través de contratos inteligentes, ayudar a los financiadores a definir reglas de precios y publicarlas en toda la red para mejorar aún más la eficiencia financiera. [2018/4/27]

En segundo lugar, los especuladores también combinarán préstamos y préstamos para construir posiciones apalancadas en DeFi, aumentando el potencial alcista del mercado. De hecho, el volumen bloqueado total en constante expansión de DeFi se logra a través del apalancamiento y la especulación internos y externos. El volumen bloqueado total (TVL) se usa a menudo para evaluar el crecimiento de la industria DeFi, aunque bloqueado en varias plataformas DeFi. de tokens ETH ha crecido, pero es realmente insignificante en relación con el crecimiento de las valoraciones del dólar estadounidense, lo que distorsiona la percepción de las personas sobre el tamaño de la industria DeFi. Por supuesto, esto traerá más riesgos. Por lo tanto, debe ser extremadamente cauteloso al usar el apalancamiento, porque incluso si ETH se apreciará gradualmente a largo plazo, las fluctuaciones a corto plazo pueden activar el mecanismo de liquidación y perder sus fondos.

Además, también encontraremos una nueva operación de arbitraje en el mercado DeFi: el préstamo flash. Una de las mayores ventajas de los préstamos flash es que elimina el riesgo de que la contraparte tenga activos. El motivo de su aparición se debe en gran medida a la programabilidad de Ethereum. Dado que la mayoría de las plataformas DeFi son contratos inteligentes, la interacción entre ellas puede automatizar muchas transacciones complejas. Si un comerciante descubre que existe una diferencia de precio entre las plataformas DeFi, puede crear directamente una transacción compleja y utilizar un proveedor de servicios como Aave para emitir un préstamo rápido para completar el arbitraje de fondos. Si el precio cambia repentinamente durante la ejecución de la transacción, la transacción terminará en un fracaso. En este momento, el comerciante solo perderá una pequeña tarifa de transacción y no hay necesidad de preocuparse por el riesgo de caída del precio causado por la posesión de monedas. . Aún así, el arbitraje no es el favorito de todos, dados los costos de transacción de gas cada vez mayores en Ethereum. Si desea asegurarse de que su pérdida potencial no sea tan grande, debe aumentar el tamaño de la transacción; de lo contrario, una cartera más pequeña puede hacer que la transacción de arbitraje falle si encuentra problemas de distribución.

Antes del auge de DeFi, los tokens con capitalizaciones de mercado más pequeñas habían estado luchando contra la falta de liquidez y el alto deslizamiento, y aunque la extracción de liquidez podría ayudar a mejorar la situación, en realidad existe otra forma de tarifas de incentivos basados ​​en transacciones, también conocida como intercambios descentralizados (DEX). Utilizan la función de creador de mercado automatizado (AMM) para coordinar la liquidez. La empresa no requiere órdenes y generará más oportunidades de inversión pasiva. Los usuarios solo necesitan bloquear sus activos en el grupo de liquidez para ganar tarifas de transacción. Aunque el núcleo de los creadores de mercado automatizados es ejecutar automáticamente la gestión de liquidez, el rendimiento de cada fondo de liquidez aún depende de muchos otros factores, por lo que elegir "inversión móvil" puede ser la mejor estrategia, y usar herramientas como Uniswap ROI puede ser una buena opción para los proveedores de liquidez para monitorear la inversión en tiempo real y ajustar la estrategia de inversión a tiempo.

Ahora, además de los mencionados anteriormente, DeFi parece estar convirtiéndose en un campo de pruebas para el renacimiento del concepto de oferta inicial de monedas (ICO), y es debido al estímulo de ICO que condujo al mercado alcista en 2017. Ahora, ha surgido un nuevo tipo de método de financiación en el mercado DeFi, llamado: Oferta inicial de DEX (IDO). Los IDO mejoran aún más el modelo de ICO al mantener la recaudación de fondos en cadena y proporcionar liquidez instantánea, mientras que la naturaleza descentralizada de los IDO también los hace más transparentes que los IEO. Pero por otro lado, la descentralización también abre la puerta a algunos proyectos de baja calidad y estafas fraudulentas. Por el contrario, los proyectos de IEO generalmente requieren intercambios de criptomonedas para realizar la debida diligencia sobre los usuarios y revisar los problemas de riesgo, e informar a los usuarios si hay "señales de alerta" en el proyecto, mientras que las ICO y las IDO no. Por lo tanto, debemos tratar a IDO con especial precaución.

Aunque el valor fundamental de los tokens de minería de liquidez o agricultura de rendimiento es dudoso, una serie de especulaciones han comenzado a hacer que los precios de estos tokens aumenten considerablemente y, por lo tanto, muchos usuarios se han sentido atraídos por la minería de liquidez en un intento por obtener el máximo beneficio. Sin embargo, existen riesgos extremadamente altos en dichos proyectos, y la creación de estos proyectos generalmente requiere un equipo muy profesional, pero solo hay un puñado de equipos verdaderamente profesionales en el mercado. Aun así, eso no parece impedir que los especuladores aventureros inviertan millones de dólares en estos contratos inteligentes.

DeFi todavía tiene un largo camino por recorrer antes de que pueda adoptarse a gran escala, y muchos lugares deben optimizarse. Aunque el mercado de DeFi parece un poco espumoso en la actualidad, a la larga, DeFi puede aportar un valor real. En el futuro cercano, los inversores minoristas y los inversores institucionales también esperarán sus propias oportunidades.

Parte de este artículo está recopilado de Yahoo Finance

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